Setiap perusahaan harus memiliki keunggulan bersaing untuk dapat bertahan. Cost advantage adalah salah satu keunggulan bersaing yang dapat diandalkan. Efisiensi dan kelancaran proses produksi perusahaan harus diperhatikan sehingga biaya produksi dapat berkurang. Oleh karena itu pemborosan yang terjadi dalam proses produksi harus diminimalisir agar biaya dan waktu proses produksi berkurang. Penelitian ini bertujuan untuk mengidentifikasikan dan mengeliminasi pemborosan pada lini produksi Flange Rear Axle Housing dengan menggunakan pendekatan konsep Lean Manufacturing. Pendekatan ini dilakukan dengan membuat Value Stream Mapping (VSM). Metode yang digunakan adalah Value Stream Analysis Tools (VALSAT) untuk memilih mapping tools yang digunakan dalam analisis waste, dan Failure Mode and Effect Analysis (FMEA) sebagai tindakan improvement. Studi ini menemukan bahwa dua pemborosan terbesar yaitu reject dan waiting. Selain itu, terdapat value-adding acitivity sebesar 10%, necessary non value-adding activity sebesar 77,5%, dan non value-adding activity sebesar 12,5%. Dari FMEA diketahui nilai RPN terbesar pada potential failure mode operator menunggu, dimensi produk diluar spesifikasi, produk berkarat, penyok (dent) dan rusak (crack).

Kata Kunci : Pemborosan, Lean Manufacturing, Value Stream Mapping, VALSAT, FMEA.