Pasar modal merupakan salah satu tujuan investasi. Setiap investor membutuhkan informasi sebagai bahan pertimbangan pengambilan keputusan investasi di pasar modal. Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh inflasi, kurs, return on equity (ROE), dan debt to equity ratio (DER) terhadap return saham. Objek di dalam penelitian ini adalah perusahaan yang termasuk di dalam sektor pertambangan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia sepanjang periode 2005 sampai dengan 2010. Data penelitian diperoleh dari Indonesian Capital Market Directory (ICMD), Yahoo! Finance, JSX Statistic, duniainvestasi.com, dan Bank Indonesia. Untuk menguji hipotesis dalam penelitian ini, digunakan metode regresi linear berganda. Untuk menguji pengaruh secara simultan menggunakan uji F, sedangkan uji t digunakan untuk menguji pengaruh variabel independen terhadap variabel dependen secara parsial. Berdasarkan hasil penelitian diperoleh hasil bahwa inflasi, kurs, return on equity (ROE), dan debt to equity (DER) berpengaruh terhadap return saham secara simultan. Variabel kurs berpengaruh secara signifikan positif dan DER berpengaruh signifikan negatif. Sedangkan variabel inflasi dan ROE tidak berpengaruh signifikan terhadap return saham. Pada penelitian ini diketahui bahwa variabel kurs memiliki pengaruh yang dominan terhadap return saham sektor pertambangan. Kata kunci: Return saham, inflasi, kurs, return on equity (ROE), dan debt to equity ratio (DER)